Unity Software의 최근 성장과 전망

[핵심요약]

📈 Unity Software(티커: U)의 최근 주가는 $18.25입니다.
📅 2026년 1분기 예상 수익은 $480M에서 $490M입니다.
💰 2025년 Free Cash Flow는 41% 증가하여 $400M을 초과했습니다.
🎮 Vector는 2025년 1월에 매출 기록을 갱신하고, 2026년 연간 매출은 10억 달러 이상에 이를 것으로 예상됩니다.
📉 IronSource의 매출 비중은 6% 미만으로 줄어들 것으로 보입니다.

Unity Software Inc.는 최근 두 가지 주요 사업부에서 성장세를 보이고 있습니다: Grow와 Create. 두 부문 모두 매출 증가와 함께 더욱 확장된 시장 점유율을 보이고 있습니다.

회사 개요

Unity Software는 실시간 3D 콘텐츠를 만드는 소프트웨어 플랫폼으로, 전 세계 수많은 개발자가 게임 및 애플리케이션을 구축하는 데 사용하고 있습니다. 최근 Unity는 광고 수익을 극대화하기 위해 Vector라는 AI 기반 광고 플랫폼에 집중하고 있으며, 이는 많은 기대를 모으고 있습니다. IronSource라는 광고 네트워크의 영향력이 줄어들면서 이 회사는 더 나은 사용자 경험과 수익성을 추구하고 있습니다.

1. Vector의 성장과 성과

Unity의 Vector 광고 제품은 2025년에는 세 번째 연속 미드틴 성장률을 기록했습니다. 3분기 동안 53% 성장한 Vector의 성장은 회사에 중요한 수익원을 제공하고 있습니다. 이 플랫폼은 AI를 활용하여 광고 최적화와 사용자 추천을 통해 광고 수익을 증가시키고 있습니다.

2. Create 부문의 회복

Create 부문은 2025년 동안 8%의 성장률을 보였습니다. 특히 중국 시장에서의 성장은 놀랍습니다. Create 사업부의 매출이 50% 이상 증가하며 시장의 긍정적인 반응을 이끌어내고 있습니다. Unity의 신제품인 Unity 6는 빠르게 채택되고 있으며, 고객들이 더욱 쉽고 편리하게 콘텐츠를 제작할 수 있도록 돕고 있습니다.

3. AI의 활용

AI 기술은 Unity의 Create와 광고 부문 모두에서 중요한 요소로 자리잡고 있습니다. Unity는 AI 기반의 저작 도구와 클라우드 기반 협업 플랫폼을 제공함으로써 사용자가 게임을 더 쉽게 개발할 수 있도록 지원하고 있습니다. 향후 몇 년 간 이러한 AI의 적용은 사용자 경험을 대폭 향상시킬 전망입니다.

결론

Unity Software는 지속적으로 긍정적인 성장세를 보이고 있으며, Vector와 Create 부문 모두에서 매출이 증가하고 있습니다. IronSource의 축소는 단기적인 이해관계로 방해가 될 수 있으나, 중장기적으로는 Vector의 성장이 더 큰 수익성과 시장 점유율을 가져올 것으로 기대됩니다.

시사점

한국 투자자들은 Unity Software의 전략적 변화와 최신 기술 도입에 주목할 필요가 있습니다. AI 기반 플랫폼의 성장과 Create 부문의 회복이 한국의 소프트웨어 시장에서도 긍정적인 영향을 미칠 것으로 예상됩니다. Unity의 기술은 국내 개발자와 기업에도 큰 도움의 요소가 될 수 있으므로, 업계의 동향을 지속적으로 주시하는 것이 중요합니다.

출처: The Motley Fool, Unity Software 2025 4분기 컨퍼런스 콜.